＋３７，９００円 米ドル円コールオプション売り１０万通貨仕掛ける 【ＦＸオプションからのスワップ投資２０２０年１月１６日】
2020-01-16
米ドル円上昇がある程度のところにきていると感じています。本日、それに対応したポジションを入れています。この運用法は以下の特長があります。ＦＸオプションからのスワップ投資 ５つの特長安値でＦＸポジションを作るのに有効FXオプションを使って、FXポジションの買い平均値を下げるFXオプションでプレミアム受取利益が発生。ＦＸポジション変更後はスワップ投資でスワップポイント＋為替利益を狙う月５～１０万円のスワップ＋プレミアム受取（２０１９年１１月１０～２０万より変更）による定期収入米ドル円上昇時はＦＸ買いポジションでの不定期利益新規作成したのはコールオプション売りです。コールオプション売り追加 １月１６日本日、コールオプション売り１０万通貨を新規作成しています。参考記事：【ＦＸオプションからのスワップ投資】概要と売買ルールこの記事中の「ＦＸポジション発生後の運用ルール」で「上昇後の往来相場」に該当したとの判断でポジションを作成しています。今回作成したポジション内容作成日：２０２０年１月１６日ＦＸオプション内容：米ドル円 コールオプション売り作成時点の米ドル円：１０９．９３９円権利行使価格：１１０．００権利行使期日：２０２０年２月５日売買数量１０万通貨プレミアム：０．３７９利益上限：０．３７９×１０万通貨＝３７，９００円損益分岐点：１１０．００＋０．３７９＝１１０．３７９円コールオプション売りは、「上げ相場損失・下げ相場利益」で「利益限定・損失限定なし」という性質を持ちます。コールオプション売りは、ポジション作成とともに３７，９００円のプレミアム受取利益が発生します。「米ドル円の上昇が目先上限に近づいている」との判断で作ったポジションです。このポジションの損益分岐点は、米ドル円１１０．３７９円となっていて、それ以下の水準であれば単純に最終利益確保となります。米ドル円が１１０．３７９円以上の上昇をするようであれば損失となるものの、ＦＸで保有中の米ドル円買いポジションは含み益増加となるため、ポジション全体として損失が増加することはありません。満期となる権利行使期日まで約３週間、勝ちやすいポジションですが、どうなるかはわかりません。「売り」「買い」の両方が出来るＦＸオプション取引を提供しているのは、日本ではサクゾバンク証券のみです。ＦＸオプション口座は、ＦＸ口座開設後に手続きできます。ＦＸオプションからのスワップ投資 概略この取引は、「ＦＸオプションからのスワップ投資」と呼んでいます。ＦＸオプションを使って安値で米ドル円買いポジションを作るスワップポイント＋プレミアム利益を受取りながら上昇期を待つ上昇期には利益をだして資金を増やしていくこういう流れを、このブログでお見せしていければと思っています。参考記事：【ＦＸオプションからのスワップ投資】とは 連載形式で詳細にまとめてある記事の第一回参考記事：ＦＸオプションを使ってスワップポイント投資の安全性を高めた運用法米ドル円などの先進国通貨は、上げたり下げたりを繰り返しています。新興国通貨のように値を下げ続けるような展開にはなりにくいという特徴があります。理論上は、「米ドル円を安値で買いポジションを作ってスワップポイントを受取続けながら大きく上昇するのを待つ」というやり方はとても有効です。とはいものの、「安値で米ドル円買いポジションを作る」というのは狙ってもなかなか出来るものではありません。ＦＸオプションを活用することで、「現在値よりも数円下の値でポジションを作る」ことが可能になります。「現在値よりも数円買値を下げたポジション」を作っていけば、今までよりも安定感のあるなスワップ投資をやっていけるようになります。それを現実の運用記録を元に公開しているのが、この運用記事です。ＦＸオプションからのスワップ投資 保有ポジション状況この運用で保有しているポジションは、「ＦＸオプションのポジション」と「ＦＸポジション」の２種類に分かれます。ＦＸポジションは、ＦＸオプションの権利行使によって発生したものをくりっく３６５口座に移動させたものです。それぞれの状況を定期的に確認しています。ＦＸオプション部分（１月１６日）現在保有中のポジションがこちらです。保有中のＦＸオプションポジションは３本あります。米ドル円現在値は１０９．９２５円です。米ドル円プットオプション買い作成日：２０２０年１月６日ＦＸオプション内容：米ドル円 プットオプション買い作成時点の米ドル円：１０７．８６６円権利行使価格：１０７．０００円権利行使期日：２月２６日売買数量３０万通貨プレミアム：０．７４５損失上限：０．７４５×３０万通貨＝２２３，５００円損益分岐点：１０９．００－２．００１＝１０６．９９９円プレミアム現在値は０．００９です。本日のポジション損益状況項目損益プレミアム支払損失２２３，５００円含み益２，７００円差引損益－２２０，８００円プットオプション買いは「下げ相場で利益・上げ相場で損失」となり「利益限定なし・損失限定」という性質を持ちます。このポジションは「米イラン衝突」による米ドル円下落にに備えて作成したポジションです。権利行使日の２月２５日に、１０７円よりも下げるような局面となれば大きな利益となる可能性があります。ただ、権利行使日に１０７円以上であればプレミアム価値はゼロとなり、ポジション作成時に支払ったプレミアム代金の全額損失となります。米ドル円プットオプション売り作成日：２０２０年１月９日ＦＸオプション内容：米ドル円 プットオプション売り作成時点の米ドル円：１０９．１１０円権利行使価格：１０９．００権利行使期日：２０２０年６月２４日売買数量１０万通貨プレミアム：２．００１利益上限：２．００１×１０万通貨＝２００，１００円損益分岐点：１０９．００－２．００１＝１０６．９９９円プレミアム現在値は１．６２８です。本日のポジション損益状況項目損益プレミアム受取利益２００，１００円含み損－１６１，８００円差引損益３８，３００円プットオプション売りは、「上げ相場で利益・下げ相場で損失」となり「利益限定・損失限定なし」という性質を持ちます。１本目ののプットオプション買いとは真逆のポジションです。今回のように、ポジション作成したばかりのときは含み損なのですが、この部分は為替相場が大きく動かなければ日数経過とともに収支が改善されていきます。ＦＸオプションのプレミアムは「時間的価値」が加味されているため、日数経過により時間的価値が減っていくとプレミアムも下げやすくなるからです。その辺は、この運用の過去記事や今回のポジション状況推移を定期的に観察していくことでお見せできると思います。コールオプション売り作成日：２０２０年１月１６日ＦＸオプション内容：米ドル円 コールオプション売り作成時点の米ドル円：１０９．９３９円権利行使価格：１１０．００権利行使期日：２０２０年２月５日売買数量１０万通貨プレミアム：０．３７９利益上限：０．３７９×１０万通貨＝３７，９００円損益分岐点：１１０．００＋０．３７９＝１１０．３７９円プレミアム現在値は０．４１７です。本日のポジション損益状況項目損益プレミアム受取利益３７，９００円含み損－４１，７００円差引損益－３，８００円コールオプション売りは、「上げ相場で損失・下げ相場で利益」で「利益限定・損失限定なし」という性質を持ちます。損益分岐点の１１０，３７９円の上昇までは利益確保できるのですが、それ以上の上昇になると損失が拡大していく可能性があります。ＦＸポジション部分（１月１６日）現在保有中のポジションは、米ドル円買いポジソン１０万通貨です。この保有ポジションは、ＦＸオプションの権利行使日にＦＸポジションとなったものを損きりして、くりっく３６５口座で建て直したものです。参考記事：ＦＸの実質買値を下げる方法と手順の事例ＦＸポジションをサクソバンク証券からくりっく３６５に移動させたのは、「くりっく３６５の米ドル円スワップポイントが長年高水準を継続している実績」があるためです。参考：１月１６日のスワップポイントくりっく３６５ ２１８円（４日分）⇒１日換算５４．５円サクソバンク証券 ３９円スワップポイント差は１５．５円あります。毎日発生するスワップポイントは僅かなものですが、積み上がると大きなものになります。このポジションは、長期保有前提でスワップポイントを受取ながら上昇期を待っているところです。全体まとめ２０２０年１月９日時点の各項目の損益項目損益ＦＸオプション損益９３１，０９５円ＦＸ損益（確定分）－７３５，３０２円ＦＸ＋ＦＸオプション（含み損益）１５４，１３０円総合損益（含み損益考慮）３４９，９２３円米ドル円現在値１０９．９２５円table.tbl_krep{table-layout:fixed;border-collapse: collapse;}table.tbl_krep{width:100%;}table.tbl_krep td{padding:5px;background-color:#FFFFFF;}table.tbl_krep th.colh{padding:5px;background-color:#4682B4;color:#FFF;}table.tbl_krep,table.tbl_krep td,table.tbl_krep th{border:solid 1px #C0C0C0;}運用開始日：２０１９年３月２１日運用通貨：米ドル円買いポジション最大４０万通貨（ＦＸ＋プットオプション売り合計運用資金１２００万円（１万通貨あたり３０万円）総合損益が前回２９１，７０３円⇒３４９，９２３円と増加してきています。ＦＸ口座の米ドル円１０万通貨買いポジションは保有したまま、大きな崩れに備えてのプットオプション買い３０万通貨はそのままにしてあります。米ドル円相場は落ち着きを取り戻しているので、プットオプション買いポジションはプレミアムゼロになって満期となる可能性も濃厚になってきました。ただ、為替相場がこのまま安定したまま推移していくとも思えません。大きな流れに乗ることだけを考えて、堅実な運用を心がけていきます。米ドル円買いポジション保有で使用中、くりっく３６５は米ドル円で長期間高水準提供を続けています。「売り」「買い」の両方が出来るＦＸオプション取引を提供しているのは、日本ではサクゾバンク証券のみです。ＦＸオプション口座は、ＦＸ口座開設後に手続きできます。ＦＸオプション運用の主要ページＦＸオプションの特徴と運用状況「ＦＸオプションからのスワップ投資」やり方とルール運用記録と気づき「ＦＸオプションからのスワップ投資」ＦＸオプション 具体的な作成事例FXオプションとは含み損抑制効果とその「限界」のまとめ ＦＸオプションリスクサイト内他記事お気楽ＦＸ 相場生活入門トップページ
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